「摘要」本文通过对上市公司会计信息操纵行为的动机分析的基础上，剖析了上市公司会计信息操纵行为的手法，主要有：（1）上市公司通过过度剥离来优化资产负债表和利润表；（2）利用资产重组和关联交易操纵会计信息；（3）利用会计政策选择和变更操纵会计信息。从而提出了治理上市公司会计信息操纵行为的措施。
「关键词」上市公司；会计信息；操纵；动机；手法；治理
目前，我国有些上市公司为达到企业管理当局的经济和政治目的，利用会计准则和制度、监管政策的缺陷等合法手段或其他会计舞弊等不合法的手段，操纵会计信息，使会计信息失真，损害国家和社会公众的利益的现象屡禁不止，且有愈演愈烈之势，已成为我国社会经济发展，尤其是我国证券市场发展的一大隐患。本文拟对上市公司会计信息操纵行为的动机、手段进行探析，并提出对上市公司会计信息操纵行为的防范措施。
一、上市公司会计信息操纵行为的动机
所有权与经营权的分离，必然导致上市公司的投资者与经营管理者信息的不对称。信息不对称是诱发上市公司会计信息操纵行为发生的重要原因之一，因为正是信息不对称使得经营者操纵会计信息的动机被掩盖，或被善意的误解。
1.政治动机。企业的经营业绩是衡量企业管理当局“政绩”的主要因素，尤其是国有及国有控股企业，企业经营业绩的好坏直接关系到管理当局的职务确保和晋升，也关系到企业管理者当局的荣誉。企业管理当局为达到其政治目的进行会计信息的操纵。
2.小团体利益动机。企业管理当局包括一般管理人员和企业职工的工资、资金等福利与企业经营业绩挂勾，企业经营者为了小团体利益，往往利用各种手段操纵会计信息，虚构利润。
3.取得银行贷款的动机。企业向银行等金融机构进行贷款时，银行为控制风险，不仅要对企业的资信进行评估，而且还要对企业财务状况、经营业绩和现金流量等进行财务分析，企业管理者当局为达到贷款目的，往往利用会计处理来编制“好看”的会计报表，以达到骗取贷款的目的。
4.少交税金的动机。企业管理当局为达到偷税、漏税、减少或延迟纳税的目的，利用种种手法操纵会计信息，达到调整帐面会计利润，从而调整应纳税所得额，少交税金的目的。
5.在证券市场融资和再融资的动机。根据证券法规的规定，发行和上市股票的公司必须具有三年经营盈利的业绩，上市公司在证券市场进行配股等再融资，证监会也有严格的规定。上市公司为达到在证券市场发行股票、上市交易和配股等融资的目的，往往利用种种手法“粉饰”会计报表，骗取在证券市场发行股票、上市交易和配股，达到在证券市场“圈钱”的目的。
6.避免ST、PT和退市的动机。根据证监会的有关规定，上市公司上市后财务状况和经营状况恶化等原因将被特别处理ST、暂停交易PT、甚至退市，上市公司为避免ST和PT，挺而走险进行操纵会计信息。
7.炒作股票的动机。上市公司股价与企业经营者、投资者，尤其是机构投资者（或者称“庄家”）的利益直接相关，为配合“庄家”炒作股票，上市公司往往要出台“好看”的会计报表和分配方案，于是上市公司编造虚假的会计信息来欺骗广大中小投资者。
二、上市公司操纵会计信息的手段
从技术上看上市公司操纵会计信息的手段可以分为两大类：一类是通过非法手段即会计造假；另一类是通过合法的手段即利用现行会计准则、制度的缺陷和会计政策的选择进行会计信息操纵。由于我国社会主义市场经济法制建设正在逐步完善，监管力度越来越大，对会计造假的处罚力度越来越重，会计造假的成本越来越高，会计造假已不合算了。因而大多数上市公司转而采用现行会计准则、制度的某方面规定不具体、不明确的缺陷以及在会计政策的选择等方面进行会计信息的操纵。具体手法主要表现在：
1.上市公司通过过度剥离来优化资产负债表和利润表。在股票发行上市的行政审批制下，股票发行额度成为十分稀缺的资源。企业为了达到发行上市或提高发行价格的动机和目的，有的将部分经营业务和经营性资产剥离，或者进行局部改制上市；有的将原本不具有独立面向市场能力的生产线、车间和若干业务拼凑成一个上市公司上市；有的将本应属于拟上市公司负担的三年以上的应收帐款剥离给母公司，同时将母公司部分帐龄短的应收帐款置换到拟上市公司；有的将历年的潜亏在待摊费用、递延资产等科目上长期挂帐。还有的通过把母公司或关联公司的收入剥离到拟上市公司，而将拟上市公司的费用剥离到母公司的做法来增加拟上市公司的利润。
2.利用资产重组和关联交易操纵会计信息。利用资产重组和关联交易粉饰公计报表，操纵会计信息，在上市公司中已是屡见不鲜的事实，如琼民源、世纪星源等，他们的手法主要有：
（1）通过关联方购销活动增加收入，转嫁费用；
（2）上市公司通过与母公司的资产转让置换来操纵利润；
（3）资产租赁；
（4）计收资金占用费；
（5）受托经营；
（6）委托或合作投资；
（7）费用分担。
3.利用会计政策选择和变更操纵会计信息。会计政策是企业进行核算和编制会计报表所应遵循的原则和方法，企业选择的会计政策不同将导致反映的财务状况和经营成果有重大差异。由于我国会计政策既有统一性，又有灵活性，因而也就成为上市公司进行操纵会计信息的手段之一。通常的手法有：
（1）改变折旧方法；
（2）改变长期投资的核算方法；
（3）利用“八项”计提调节利润；
（4）变更存货计价方法；
（5）不按权责发生制原则确认收入和费用。
三、上市公司操纵会计信息行为的治理
从前面对上市公司操纵会计信息的动机和手段分析，可以发现其动机十分复杂，手段层出不穷，因此，上市公司操纵会计信息行为的治理是一个系统工程，不仅要强化政府管制和法律管制，而且要加强社会监管和道德建设。这样才能防范上市公司操纵会计信息行为的发生。
（一）完善上市公司治理结构
所有权与经营权的分离，必然导致上市公司的投资者与管理层存在着严重的信息不对称，信息不对称是会计造假的诱因之一。由于我国上市公司存在“一股独大”的现象，投资者和管理者之间的信息不对称问题更加突出，加上法制约束和监管不严，大股东往往利用其优势，操纵上市公司会计信息，损害中小投资者的利益。因此，必须完善公司治理结构。完善公司治理结构重要任务之一是要约束大股东的行为，解决国有股、法人股的流通问题。而在上市公司建立独立董事制度，是解决“一股独大”问题，完善公司治理结构的有效方法之一。笔者建议，应当在上市公司尽快建立独立董事制度，并按照证监会的要求独立董事必须配有一名会计专业人员。对于在建立独立董事过程中遇到的独立董事的报酬与风险不对称，如何约束独立董事的行为，高级会计人才不足等问题，有关方面可通过完善独立董事保险制度和加快高级会计人才培养等办法解决。完善公司治理结构还要建立对公司高级管理人员的有效约束机制，规范公司高级管理人员的行为。
