发表服务
研究背景投资想法是如何在人与人之间传递的，这是.本文是对2017年10月发表在《ReviewofFinancialStudies》上的论文《GenderandConnectionsamongWallStreetAnalysts》的解析，该论文的作者是LilyHuaFang和SterlingHuang。.研究背景.JFQA2月论文解析：被动与主动型基金的表现...
基于这一投资特点,本文将基于绩效对主动型基金与被动型基金进行比较,通过绩效的衡量,来比较主动型基金与被动型基金何者更基金的绩效除了与宏观环境等客观因素有关系外,主动型基金和被动型基金都有其各自的支撑,将主动型基金进行绩效剥离可以看出...
以下是各个阶段主动基金和被动基金收益对比，标红色部分代表同期内表现更优。大概可以总结为：牛市多，被动好；熊市多，主动好。下面我将...
因子投资和主动和被动投资有什么关联呢？因子投资在当前的中国市场能落地吗？带着这些问题，我们今天就来聊聊因子投资。2因子收益的驱动力前一节提到的那些风险因子在很多个市场都被证明了长期有效，即可以获得长期的风险溢价。然而...
文：石川博士来源：川总写量化公众号正文：1、Alpha是等待被发现的Beta人们通常将投资组合的收益分成alpha和beta两部分。在传统的定义中，alpha收益指的是通过主动管理得到的超额收益；而beta收益是通过暴露于市场风险获得的收益。随着...
3）主动投资很难战胜被动投资：意思是，即使你花了大力气，去做各种投资活动，最后的回报，还不如被动投资这样的懒惰方法。比如标普公司的研究显示，回顾过去20年，能够战胜指数的基金，平均不到10%。
四、我们在投资中使用主被动基金的观点1.分析与总结美国市场--指数基金更好中国市场--长期看主动型基金比被动型基金要好。主动基金更适合长期持有；而被动基金随市场坐过山车，如果长期不动收益大打折扣，需要投资者进行更多的择时。
另一方面，专业建议以及对主动投资策略能带来更高回报（相对被动投资）的信心（或预期）是支持富人们进行主动投资的主要原因。对于BerkandGreen（2004）提出的理论（该理论认为尽管在均衡状态下共同基金的业绩没有持续性，但共同基金的流量能够理性地追逐过去的基金收益。
主动投资和被动投资哪个更好这个问题就像在问可口可乐和百事可乐哪个更好，但是对个人而言，一旦确定了对某种风格的偏好，我们就会喜欢支持这种偏好的证据，忽略否认这种偏好的证据，这在心理学中被称为“确认偏差”。
截至2019年，在美国，投资于被动型基金的资金超过了投资于主动型基金的资金。指数基金变大了，非常非常大。标准普尔500指数成份股公司中，每10家中就有9家的最大单一股东是三大指数基金之一。对许多公司来说，大型指数公司控制着20%甚至更多的
研究背景投资想法是如何在人与人之间传递的，这是.本文是对2017年10月发表在《ReviewofFinancialStudies》上的论文《GenderandConnectionsamongWallStreetAnalysts》的解析，该论文的作者是LilyHuaFang和SterlingHuang。.研究背景.JFQA2月论文解析：被动与主动型基金的表现...
基于这一投资特点,本文将基于绩效对主动型基金与被动型基金进行比较,通过绩效的衡量,来比较主动型基金与被动型基金何者更基金的绩效除了与宏观环境等客观因素有关系外,主动型基金和被动型基金都有其各自的支撑,将主动型基金进行绩效剥离可以看出...
以下是各个阶段主动基金和被动基金收益对比，标红色部分代表同期内表现更优。大概可以总结为：牛市多，被动好；熊市多，主动好。下面我将...
因子投资和主动和被动投资有什么关联呢？因子投资在当前的中国市场能落地吗？带着这些问题，我们今天就来聊聊因子投资。2因子收益的驱动力前一节提到的那些风险因子在很多个市场都被证明了长期有效，即可以获得长期的风险溢价。然而...
文：石川博士来源：川总写量化公众号正文：1、Alpha是等待被发现的Beta人们通常将投资组合的收益分成alpha和beta两部分。在传统的定义中，alpha收益指的是通过主动管理得到的超额收益；而beta收益是通过暴露于市场风险获得的收益。随着...
3）主动投资很难战胜被动投资：意思是，即使你花了大力气，去做各种投资活动，最后的回报，还不如被动投资这样的懒惰方法。比如标普公司的研究显示，回顾过去20年，能够战胜指数的基金，平均不到10%。
四、我们在投资中使用主被动基金的观点1.分析与总结美国市场--指数基金更好中国市场--长期看主动型基金比被动型基金要好。主动基金更适合长期持有；而被动基金随市场坐过山车，如果长期不动收益大打折扣，需要投资者进行更多的择时。
另一方面，专业建议以及对主动投资策略能带来更高回报（相对被动投资）的信心（或预期）是支持富人们进行主动投资的主要原因。对于BerkandGreen（2004）提出的理论（该理论认为尽管在均衡状态下共同基金的业绩没有持续性，但共同基金的流量能够理性地追逐过去的基金收益。
主动投资和被动投资哪个更好这个问题就像在问可口可乐和百事可乐哪个更好，但是对个人而言，一旦确定了对某种风格的偏好，我们就会喜欢支持这种偏好的证据，忽略否认这种偏好的证据，这在心理学中被称为“确认偏差”。
截至2019年，在美国，投资于被动型基金的资金超过了投资于主动型基金的资金。指数基金变大了，非常非常大。标准普尔500指数成份股公司中，每10家中就有9家的最大单一股东是三大指数基金之一。对许多公司来说，大型指数公司控制着20%甚至更多的
发表服务