MSCI中国A50互联互通指数由MSCI(明晟)编制,MSCI是一家股权、固定资产、对冲基金、股票市场指数的供应商,其旗下编制了多种指数,MSCI指数是全球投资组合经理最多采用的基准指数。自从MSCI 2018年将中国A股初始纳入MSCI新兴市场指数以来,中国在MSCI新兴市场指数中的权重已经从2009年底的18%增加至2021年8月19日的34%,中国股票市场吸引了越来越多的国际投资者。MSCI中国A50互联互通指数从沪深港通可交易的最大市值股票中选取50支,确保分散化的板块配置,均衡代表广泛的中国A股市场。 MSCI中国A50互联互通指数构成 首先,从11个GICS板块中的每一个板块选出两只最大的证券——筛选基于证券在MSCI中国A股指数的对应权重。如果某些行业板块中没有证券被根据上述规则选出,则从备选池纳入这些行业中自由流通调整市值最大的证券。注:11个GICS行业板块分别为:基础材料、消费者非必需品、消费者常用品、能源、金融、医疗保健、工业、信息技术、电信服务、公用事业、地产业。然后,再将MSCI 中国A 股大盘股指数中自由流通调整市值最大的证券纳入指数,直至证券数量达到目标成分股数量 (50)。 确定指数成分股后,按照成分股自由流通调整市值所占比例分配权重。然后对权重进行再平衡调整时,使每个行业板块在MSCI 中国A50 互联互通指数的权重与其在MSCI 中国A 股指数中的权重相等。